📊 AI 智能摘要
【核心观点】
报告指出AI驱动算力及存储产业链业绩高增，全球半导体销售额同比增速显著提升。AI需求推动下，存储芯片价格大涨、算力硬件供不应求，半导体设备受益于国产替代。建议关注AI算力硬件、存储芯片及半导体设备龙头，优选一季报超预期标的。
【关键要点】
• AI驱动算力硬件产业链业绩高增长，部分环节供不应求
• 全球半导体销售额79.2%同比增长，存储周期上行
• SK海力士一季度营收利润创新高，HBM需求持续旺盛
• 科创芯片设计ETF因业绩提振上涨5.51%
• 国内政策支持'人工智能+'及算电协同
【风险提示】
⚠ 产业政策转变风险
⚠ 国产算力不及预期风险
⚠ 行业竞争加剧风险
⚠ 国际贸易摩擦加剧风险